Înainte de cel de-al Doilea Război Mondial, tramvaiele erau un tip important de transport public în multe orașe din Regatul Unit. (Tramvaiele trase de cai au început să fie construite la sfârșitul secolului al XIX-lea.) După cel de-al Doilea Război Mondial, acestea au început să se închidă. Mulți oameni credeau că tramvaiele și liniile de tramvai încurcau mașinile cu motor și autobuzele și că combustibilul pentru autobuze costa mai puțin decât costul producerii energiei electrice. Majoritatea rețelelor de tramvaie din Regatul Unit s-au închis până în 1962. Doar una a rămas în funcțiune, tramvaiul din Blackpool, care funcționează și astăzi.
În 1948, un grup de entuziaști ai tramvaielor a decis să cumpere un tramvai cu acoperiș deschis în care se urcaseră în timpul ultimei călătorii cu tramvaiul a companiei Southampton Tramways. Pentru doar 10 lire sterline, au cumpărat tramvaiul Southampton nr. 45. Deși existau tramvaie și locomotive în muzeele britanice, la acea vreme nu existau muzee în funcțiune sau căi ferate de patrimoniu în Marea Britanie, așa că, la început, ideea ca amatorii să conducă un tramvai sau o cale ferată părea imposibilă. În 1955 a fost înființată Societatea Muzeului de Tramvaie, iar în 1959, societatea a ales un loc pentru muzeu după o căutare foarte lungă. Locația a fost găsită de Talyllyn Railway Preservation Society, în momentul în care aceștia demontau vechea cale ferată a lui George Stephenson pentru un proiect în Țara Galilor.
În anii 1840, când Stephenson construia calea ferată North Midland Railway de la Derby la Rotherham și Leeds, a găsit cărbune îngropat sub pământ pe drumul spre Clay Cross. A decis să-l exploateze și să facă niște bani. Crich avea deja o carieră de calcar atunci când a început. Stephenson și-a dat seama că ar putea folosi acest calcar și cărbune pentru a produce var ars pentru uz agricol și apoi să folosească calea ferată pentru a-l transporta. Pentru a lega cariera de la Crich de calcarul de la Ambergate, a fost construită o nouă cale ferată cu ecartament de un metru, despre care se spune că a fost prima din lume. Muzeul este construit pe o parte din vechea carieră Cliff, cumpărată de compania lui Stephenson.
După ce membrii Societății Muzeului Tramvaiului au vizitat cariera, au cumpărat o parte din sit și clădiri. De când le-a cumpărat, societatea a obținut multe tramvaie, precum și șine și energie pentru tramvaie. De asemenea, multe dintre tramvaie au fost reparate. În 1967, societatea a decis că vor înființa un sat în jurul tramvaiului, deoarece tramvaiele nu circulau în carierele de calcar. Acesta a fost începutul satului Crich Tramway Village. Muzeul a primit o mulțime de mobilier stradal și chiar câteva clădiri întregi. Multe dintre aceste clădiri au fost modificate pentru a găzdui colecțiile de cărți, fotografii și arhive ale muzeului.
În 1962, Societatea Muzeului Tramvaiului a devenit o companie, iar un an mai târziu a fost înregistrată ca organizație caritabilă în domeniul educației. De atunci, societatea a crescut cu ajutorul oamenilor din întreaga lume. Secretarul de Stat pentru Cultură, Media și Sport a declarat că muzeul are o colecție foarte bună. A fost unul dintre primele 26 de muzee cărora li s-a spus acest lucru în 1995.
De la începutul anilor 2000, munca voluntarilor muzeului și veniturile obținute de vizitatori au fost completate de subvenții din partea Heritage Lottery Fund Muzeul este în continuare o organizație caritabilă independentă, ceea ce înseamnă că nu este finanțat de guvern.
La începutul anilor 1990, guvernul Regatului Unit a decis că tramvaiele sunt o modalitate de a pune capăt problemelor de trafic din Regatul Unit. În orașe precum Manchester, Sheffield și Nottingham au fost inaugurate noi sisteme de trenuri ușoare, sau "tramvaie de a doua generație". Douăzeci de ani mai târziu, se construiesc alte sisteme, precum cel din Edinburgh.